Участие в pre-IPO АО «Экзалтер» возможно только для квалифицированных инвесторов. Акции компании “Экзалтер” размещаются на площадке Moex.Start. В рамках регламента все заявки удовлетворяются со 100% аллокацией в хронологическом порядке через личного менеджера.
О сделке
В рамках pre-IPO Группа предлагает инвесторам акции АО «Экзалтер» (код – VSBL), выпущенные в рамках допэмиссии, в количестве 500 000 обыкновенных акций по цене1 320 рублей за одну штуку. Это соответствует 20% уставного капитала Группы, а общий объём привлекаемых средств составит 660 млн рублей. Оценка Группы на pre-money базисе составляет 2 640 млн рублей, а post-money – 3 300 млн рублей.
О сделке
В рамках pre-IPO Группа предлагает инвесторам акции АО «Экзалтер» (код – VSBL), выпущенные в рамках допэмиссии, в количестве 500 000 обыкновенных акций по цене1 320 рублей за одну штуку. Это соответствует 20% уставного капитала Группы, а общий объём привлекаемых средств составит 660 млн рублей. Оценка Группы на pre-money базисе составляет 2 640 млн рублей, а post-money – 3 300 млн рублей.
АО «Экзалтер» – российская компания в сфере цифровой рекламы с ведущими позициями на рынке мобильного маркетинга, привлекающая пользователей в мобильные приложения.
«Экзалтер» объединяет три самостоятельных бренда, которые предоставляют полный спектр онлайн и оффлайн маркетинговых услуг:
Клиенты «Экзалтер» - более 100 крупных B2B клиентов из различных отраслей, включая Яндекс, Магнит, ВкусВилл, KION, ЛСР.
В 2022-23 гг. компания Exalter вошла в топ-10 брендинговых агентств РФ по креативу, производству контента и сервиса для сегмента недвижимости.
Группа компаний предлагает широкий спектр услуг в мобильной и медийной рекламе. Одной из ключевых направлений развития на текущий момент является разработка собственной рекламной платформы Visible AD. Платформа планирует предоставлять клиентам доступ к кросс-платформенной рекламе и широкому иностранному рекламному инвентарю.
Широкий функционал и удобный интерфейс Visible AD позволят повысить эффективность рекламных кампаний за счет снижения искусственного трафика, упростят процесс управления рекламными кампаниями и систему расчетов при размещении рекламы в иностранных источниках. Успешный запуск платформы будет способствовать ускорению роста бизнеса и укреплению рыночных позиций Группы на рынке цифровой рекламы в ближайшие несколько лет.
«Экзалтер» объединяет три самостоятельных бренда, которые предоставляют полный спектр онлайн и оффлайн маркетинговых услуг:
- Visible – ключевой актив с фокусом на мобильной перфоманс- и медийной рекламе;
- Exalter – агентство оффлайн-маркетинга и создания креативной концепции рекламных кампаний;
- Exalter Digital – разработчик ПО и цифровых решений для собственной рекламной платформы.
Клиенты «Экзалтер» - более 100 крупных B2B клиентов из различных отраслей, включая Яндекс, Магнит, ВкусВилл, KION, ЛСР.
В 2022-23 гг. компания Exalter вошла в топ-10 брендинговых агентств РФ по креативу, производству контента и сервиса для сегмента недвижимости.
Группа компаний предлагает широкий спектр услуг в мобильной и медийной рекламе. Одной из ключевых направлений развития на текущий момент является разработка собственной рекламной платформы Visible AD. Платформа планирует предоставлять клиентам доступ к кросс-платформенной рекламе и широкому иностранному рекламному инвентарю.
Широкий функционал и удобный интерфейс Visible AD позволят повысить эффективность рекламных кампаний за счет снижения искусственного трафика, упростят процесс управления рекламными кампаниями и систему расчетов при размещении рекламы в иностранных источниках. Успешный запуск платформы будет способствовать ускорению роста бизнеса и укреплению рыночных позиций Группы на рынке цифровой рекламы в ближайшие несколько лет.
Инвестиционная привлекательность «Экзалтер»
• Рост рынка цифровой рекламы в России, по данным Российской ассоциации электронных коммуникаций (РАЭК), достиг 564 млрд рублей в 2023 году (+45% г/г), в 2024 г. он увеличился на 35% г/г до 761 млрд руб., в 2025 г. ожидается сохранение роста на 15-30% г/г.
• Рынок мобильного маркетинга – целевой для Группы «Экзалтер», растет за счет увеличения аудитории и покупок на мобильных устройствах, инвестиций крупных маркетплейсов.
• По оценкам Go Mobile, в 2024 г. рынок вырос на 49% г/г до 399 млрд руб.
• Компания Visible - входит в тройку ведущих мобильных агентств России, занимая 7,6% рынка.
• Одним из ключевых преимуществ Группы является способность наиболее точно измерять влияние CTV-рекламы (реклама на «умных» телевизорах, стриминговых приставках и игровых консолях) на установки приложений и покупки после просмотра рекламы.
• Visible является единственной в России компанией c подобным функционалом.
Рост Exalter, повышение рентабельности и дивиденды
• По предварительным оценкам Группы, в 2022-24 гг. выручка росла в среднем на 12% в год и по итогам 2024 г. достигла 1,8 млрд руб. EBITDA за этот период рос на 4% в год и в 2024 г. составила около 438 млн руб.
• Снижение рентабельности по EBITDA с 29% в 2022 г. до 24% в 2024 г. было связано с активными инвестициями в развитие рекламных продуктов.
• В 2024-29 гг. менеджмент ожидает ускорения роста выручки в среднем до 40% в год и повышения рентабельности по EBITDA до 37% в 2029 г. за счет запуска и развития платформы Visible AD.
• В абсолютном выражении в 2029 г. выручка может достигнуть 9,6 млрд руб., а EBITDA – 3,5 млрд руб.
• Группа рассматривает возможность распределения дивидендов до 90% от чистой прибыли с первой выплатой в 2027 г.
• Доля компании на привлечение инвестиций – 20 %.
Стратегия масштабирования
• Для дальнейшего масштабирования бизнеса Группы «Экзалтер» и поддержания устойчивых темпов роста запланирован выход в сегмент медийной и веб-рекламы благодаря разработке новых рекламных инструментов и интеграции с крупными веб-платформами и социальными сетями.
• Группа ожидает удержать ведущие позиции на быстрорастущем рынке CTV-рекламы за счет расширения партнерских отношений с ведущими онлайн-кинотеатрами.
Параметры выпуска акций
• Объём – 500 000 шт.;
• Номинал – 1 320 руб.;
• Выпуск предназначен для квалифицированных инвесторов;
• Цена: 1 320 рублей за одну акцию
• 1 лот = 10 акций
Цель привлечения средств
• Масштабирование и развитие новых направлений.
• Запуск и обучение Visible AD платформы.
• АО «Экзалтер» планирует провести IPO в 2028 - 2029 гг.
Внебиржевые акции – это быстрое и масштабное финансирование, что является немаловажным триггером успеха для подающей надежды отечественной компании.
Открывая pre-IPO раунд для ведущего маркетингового бренда «Экзалтер», Lender Invest, безусловно, рассчитывает на собственное инвестиционное сообщество платформы и ожидает повышенный спрос от квалифицированных инвесторов.
Предложение доступно только для квалифицированных инвесторов. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
